由中国再生资源回收利用协会废纸分会组织的“2020-2021年度回收纸企业经营状况调查”已经结束，2020、2021年度均有100余家企业参与。根据企业实际经营情况，废纸分会认真分析研究编制了《2020-2021中国回收纸行业发展报告》，并根据各个企业年度经营情况排定了“2020年回收纸行业二十强企业榜单”、 “2021年回收纸行业二十强企业榜单”。

2020-2021年，受多个政策叠加影响，我国回收纸行业发生了深刻变化：碳达峰碳中和背景下健全绿色低碳循环发展经济体系，加强再生资源回收利用；新《固废法》对固体废物收集运输等环节提出更高要求，强化回收纸跨省转移监管体系；商务部发布《再生资源绿色分拣中心建设管理规范》，进一步规范建设和运营环节的安全、环保、质量管理规范；废旧物资循环利用体系建设纳入顶层设计，加快促进行业绿色转型；回收纸加工行业规范实施，推动回收纸加工实现规范化、低碳化；资源综合利用税收政策精准施策，促进行业长期健康发展。

回收纸价格指数方面，在回收纸零进口元年情况下，国内回收纸市场不确定因素增大，回收纸价格整体呈现高位震荡态势。2020-2021年，除2020年二季度价格下探外，其余时间回收纸价格指数总体在高位运行。2020全年最高点2436.01元/吨，2021年最高点2586.60元/吨；两年的价格最低点为1660.93元/吨。

单体回收纸打包厂数量方面，2020年国内经营量100吨/天以上单体回收纸打包厂达到195个，较2019年减少110个，同比下降36.1%，究其原因，主要是部分地区回收纸总量有限，导致大型打包厂“吃不饱”，而周边的中小型打包厂具备一定的成本优势，相比较大打包厂更好收货，致使大型打包厂数量减少，中小型增多。而进入2021年，国内回收纸行业日趋稳定，经营量100吨/天以上单体回收纸打包厂193个，基本和上年持平。2020年经营量50-100吨/天单体回收纸打包厂数量为1,444个，较2019年增加70个；2021年，经营量50-100吨/天单体回收纸打包厂数量仅为800个，较上年大幅度减少，其原因主要是随着国内回收纸市场采购需求趋稳，加之回收纸回收管理日益规范化、回收纸价格波动等影响，推动资源更多的向大型打包厂集中，中小型回收纸打包厂减少。2020年经营量30-50吨/天单体回收纸打包厂数量为4094个，数量远多于50-100吨/天、100吨/天及以上单体打包的和，体量小的回收纸打包厂居多；然而，进入2021年经营量30-50吨/天单体回收纸打包厂数量迅速下降到2136家，较2020年数量几乎拦腰减半，其主要是因为前两年的社会资本过热投资建设回归理性，加之布局不合理、不规范的小体量打包站被清理退出。

2020-2021年，二十强企业发展表现以下特点：

一、二十强企业经营指标持续提升，而平均净利率下降

（一）2020年中国回收纸企业二十强的销售规模为247.18亿元，同比上升了23.85%；经营量为1,139.53万吨，上升20.44%；净资产总额为32.18亿元，上升了2.78%。2021年中国回收纸企业二十强的销售规模为322.32亿元，同比上升了30.40%；经营量为1348.22万吨，较2020年增加了208.70万吨，上升18.31%；净资产总额为28.64亿元，较2020年下降了10.99%（因四家企业减少了部分持有资产）。究其背后原因：一是2020年上半年受进口废纸管控趋严、所得税税前扣除凭证管理加强、新冠疫情暴发、下游造纸企业产量减少等多重因素影响，回收纸的需求量减少，进而前端回收积极性下降；下半年，随着疫情控制的稳定和市场需求的带动，下半年回收纸价格开始逐渐走出大涨大跌的波动状态，一直处于稳步回升态势；二是2021年回收纸价格持续稳步增长，全年除3月末价格明显下降外，大部分时间均保持上涨态势；三是受进口废纸全面清零、纸厂积极备库、纸包装需求激增、固废法颁布实施等因素的影响，回收纸企业经营量近两年正以较快增速逐年增长。

（二）2020年，中国回收纸二十强企业平均综合毛利率为7.52%，较2019年的6.19%上升了1.33个百分点；而2021年，我国回收纸二十强企业平均综合毛利率为3.83%，较2020年下降了3.69个百分点。主要是近两年疫情反复之下，一方面回收纸企业面临着间断性停业停产的现实困境，在此背景下，人力成本和土地成本增加；另一方面大宗物资及原材料价格、物流成本持续上涨等多方面因素，在很大程度上增加了企业的经营成本，降低了企业的盈利水平。

（三）2020年，我国回收纸二十强企业平均净利率为2.48%，较2019年的2.74%下降了0.26个百分点。2021年，我国回收纸二十强企业平均净利率为1.12%，较2020年的2.48%下降了1.36个百分点。结合前二十强企业整体经营情况，回收纸企业经营量和销售收入均呈现持大幅回升增长趋势，而平均净利率降低。一方面是因为回收纸行业门槛低、价格相对透明，行业整体利润水平相对较低，经营成本、销售收入、建设投资等任意因素的变化将很大程度影响回收纸企业的净利水平；另一方面是近年来人员成本、管理成本、市场竞争导致的业务推广成本、研发成本、“互联网+”技术融合等成本投入增加，使得回收纸企业的净利水平出现持续降低。

二、回收站点及分拣中心数量先减后增，愈发注重合理布局与转型升级

2020年中国回收纸二十强企业分拣中心数量为99个，较2019年的116个减少了17个，减少了14.66%；2019年二十强企业回收站点总量为1,206个，较2019年的1,417个减少了211个，减少了14.89%。2021年我国回收纸二十强企业分拣中心数量为115个，较2020年的99个增加了16个，增加了16.16%；2021年二十强企业回收站点总量为1675个，较2020年的1206个增加了469个，增加了38.89%。

回收纸企业回收站点和分拣中心在经过了2019年的突增后，2020年有所减少，2021年又出现增加趋势，主要原因一是区域布局更趋优化，回收站点和分拣中心遵循因地制宜、功能分区、分块布置、节约用地、满足经营的原则，不断优化布局，合理范围内布局站点中心数量，推进区域再生资源回收协调发展；二是政府监管持续加强，从2019年下半年以来，多地政府印发《关于再生资源回收专项整治工作实施方案》的通知，切实规范再生资源回收行业秩序，对于违法用地、环保、安全、监管不到位等不符合规范的站点中心给予关停。总体来看，回收站点和分拣中心将朝着合理布局与转型升级方向发展。

三、“互联网+”技术持续深度融合，强化回收体系线上线下全流程联动发展

从经营模式上看，“互联网+”等技术的应用已日趋成熟，搭建互联网信息平台愈发普及，通过信息 平台实现线上线下的互通，以及物质流、信息流、资金流、票据流的全流程把控，实现助推再生资源高效回收利用。如永康康呈依托“无废城市”APP系统打造三大回收体系，桥月云朵借助前端互联网+回收新模式快速崛起，在线上线下融合发展方面取得了较好成绩。

四、持续融入“两网融合”体系建设，打通垃圾分类、回收纸回收产业链

2020年中国回收纸二十强企业中有12家参与了当地垃圾分类或“两网融合”有关工作，比2019年减少1家，参与率为60%。2021年我国回收纸二十强企业中有11家参与了当地垃圾分类或“两网融合”有关工作，比2020年的12家减少一家，参与率为55%。主要是2020年有五家企业首次入围回收纸前二十强，2021年有三家企业首次或再次入围回收纸前二十强，这些企业中只有永康市康呈再生资源有限公司专注于城镇垃圾分类工作、江苏荣运达科技股份有限公司开展城市生活垃圾经营性服务，其余均暂时未参与当地的垃圾分类或“两网融合”有关工作，导致回收纸二十强企业的垃圾分类或“两网融合”参与率有所下降。随着近两年各地政府陆续出台城市生活垃圾分类管理规定或管理条例等政策文件，推进企业运营、落实设施建设、实施撤桶并点、开展精准分类指导、建立激励引导机制、完善分类收运处理、建立大数据服务系统，推进“垃圾分类＋资源回收”两网融合体系建设将成为回收企业快速发展的新模式和新业态。垃圾分类、回收纸回收产业链的打通，将进一步提高回收纸回收的质量和数量，为回收纸行业持续发展提供重要保障，推动回收纸行业规模化、高质量发展。

五、二十强企业集中度稳步提升，前十强集中度持续增加

2020年我国回收纸回收总量为6510.50万吨，二十强企业经营总量为1139.53万吨，占全国总量的17.50%；前十强企业经营总量为961.02万吨，占前二十强总量的84.34%，占全国总量的14.76%。从全国总量来看，前二十强全国占比较2019年的15.14%增加了2.36个百分点，前十强全国占比较2019年的13.06%增加了1.70个百分点，产业集中度较2019年度有所增加。

2021年我国回收纸回收总量为6722万吨，二十强企业经营总量为1348.22万吨，占全国总量的20.06%；前十强企业经营总量为1200.28万吨，占前二十强总量的89.03%，占全国总量的17.86%。从全国总量来看，前二十强全国占比较2020年的17.50%增加了2.56个百分点，前十强全国占比较2020年的14.76%增加了3.10个百分点，产业集中度较2020年度显著增加。2021年前十强占前二十强总量的比重89.03%，较2020年的84.34%增加了4.69个百分点，较2019年的86.29%增加了2.74个百分点，前十强的集中度也显著增加。

六、回收纸企业仍主要集中在华东地区，区域集中程度持续呈现降低态势

2020年回收纸二十强企业中，华东地区9家上榜企业经营总量为743.90万吨，较2019年增加51.80万吨，占前二十强总量的65.28%，占全国总量的11.43%。华南地区3家上榜企业经营总量为168.33万吨，占前二十强总量的14.77%，占全国总量的2.59%；华北地区3家上榜企业经营总量为137.00万吨，占前二十强总量的12.02%，占全国总量的2.10%；东北地区3家上榜企业经营总量为71.00万吨，占前二十强总量的6.23%，占全国总量的1.09%；西南地区2家上榜企业经营总量为19.30万吨，占前二十强总量的1.69%，占全国总量的0.30%。

2021年回收纸二十强企业中，华东地区8家上榜企业经营总量为783.63万吨，较2020年增加39.73万吨，占前二十强总量的58.12%，占全国总量的11.70%。华北地区4家上榜企业经营总量为236.03万吨，占前二十强总量的17.51%，占全国总量的3.52%；华南地区3家上榜企业经营总量为232.51万吨，占前二十强总量的17.25%，占全国总量的3.47%；东北地区3家上榜企业经营总量为79.60万吨，占前二十强总量的5.90%，占全国总量的1.19%；西南地区2家上榜企业经营总量为16.46万吨，占前二十强总量的1.22%，占全国总量的0.25%。

2021年前二十强企业约58%的经营业务量分布在华东地区，低于2020年的65%，同时集中程度均低于2019年。华东地区2021年前二十强上榜企业数量8家较2020年的9家减少了1家，此外，一方面海南龙利跨境电商集团有限公司2020年搬迁到海南，另一方面2021年首次入围且排名第二的首投再生资源有限公司位于华北地区，均大大降低了华东地区的区域集中程度。除华东和华北地区外，东北、华南和西南地区上榜企业数量两年一致，经营总量占比根据区域内回收纸企业的经营量有所波动，总体变化不大。

附件1：2020年回收纸行业二十强企业榜单

附件2：2021年回收纸行业二十强企业榜单

来源：再生资源信息网